◎イタウ・ウニバンコ銀行がBanco BMGとの提携を発表

AsiaNet 49996

共同JBN0922 （2012.7.11）

◎イタウ・ウニバンコ銀行がBanco BMGとの提携を発表

【サンパウロ2012年7月11日PRN＝共同JBN】Itau Unibanco Holding S.A.は、ブラジル国内でのダイレクト・ペイロール・デビット・ローン（給与口座を担保にした消費者金融）の提供と営業、商品化に関して、子会社のイタウ・ウニバンコ銀行を通して、Banco BMG S.A.と2012年7月9日付で提携契約を結んだと、市場に対して発表した。

この提携は、Banco Itau BMG Consignado S.A.（JV）という名称の新金融機関を通したイタウ・ウニバンコ銀行とBanco BMG S.A.の新規事業として構築される。新金融機関はItauが全議決資本の70%と過半数株を持ち、Banco BMG S.A.が残る30%を保有する。JVは当初資本金が10億レアルで、株式は上記の割合に従って株主に割り当てられる。

イタウ・ウニバンコ銀行は新規事業に対して経済金融力と事務経験、事務管理を提供し、Banco BMG S.A.はJVの開発に必要な技術基盤のほか、商業権限と営業権限で貢献する。JVはBanco BMG S.A.と営業網を共有し、そうした営業網から生じるペイロール・デビット・ローンの70%に融資する権利を持つ。Banco BMG S.A.は残る30%と直接契約する責任を持つ。

イタウ・ウニバンコ銀行はJVの取締役会の過半数以上を指名することが保証され、（最高経営責任者＝CEOを含む）すべての責任者を指名し、承認する権利を有する。ただ商業と営業、回収分野の責任者はBanco BMG S.A.が指名し、イタウ・ウニバンコ銀行が承認する。

以下のチャートでは、JVの企業構造と、ペイロール・デビット・ローンの契約上の流れを示す。それに続く文章は、イタウ・ウニバンコ銀行とBanco BMG S.A.が調印した資金に関する契約である。

さらに、イタウ・ウニバンコ銀行は今後5年間、Banco BMG S.A.のペイロール・デビット・ローン事業のための資金の一部として、月額で最大3億レアルを提供する。

イタウ・ウニバンコ銀行のペイロール・デビット・ローン事業は支店を通して顧客に営業されており、現在急激に拡大している。今後もJVから独立して営業を続け、イタウ・ウニバンコ銀行の固有のものとされる。それでもBanco BMG S.A.がペイロール・デビット・ローン市場での成功を前提として、イタウ・ウニバンコ銀行はこの分野で民間銀行をリードすると予想する。イタウ・ウニバンコ銀行自身の営業に加えて、JVのこの分野での資産は今後2年間で、120億レアル程度の規模に達するとみられる。イタウ・ウニバンコ銀行は新規の約300万人の顧客層に対して金融商品を提供することができる。

イタウ・ウニバンコ銀行とBanco BMG S.A.は、先例の条件に従った企業コンプライアンスに基づき、90日の期間でこの提携契約を取りまとめ、最終契約に署名し、しかるべき認可を受ける。

今回の提携はイタウ・ウニバンコ銀行の今会計年度の決算には大きな影響はないとみられる。

今回の取り決めは、低リスクかつ魅力的なリターンの低スプレッド資産で営業するイタウ・ウニバンコ銀行の戦略強化に向けた新しい一歩である。イタウ・ウニバンコ銀行はこの機会を利用し、ブラジル市場へのコミットメントと株主のための長期価値の創造を改めて表明する。

Sao Paulo-SP, July 10, 2012.

ALFREDO EGYDIO SETUBAL

Investor Relations Officer

▽問い合わせ先

Geraldo Soares

Phone: +55-11-2744-1549

Email: investor.relations@itau.com.br

ソース：Itau Unibanco Holding S.A.

Itau Unibanco Holding S.A. announces association with Banco BMG S.A.

PR49996

SAO PAULO, July 11, 2012 /PRN=KYODO JBN/ --

    Itau Unibanco Holding S.A. announces to the market that on July 9, 2012 it

entered into an Association Agreement, through its controlled company Itau

Unibanco S.A. ("Itau Unibanco"), with Banco BMG S.A. ("BMG") with respect to

the offering, distribution and commercialization of direct payroll debit loans

("Payroll Debit Loans") throughout Brazil (the "Association").

    The Association will be structured as a new business of Itau Unibanco and

BMG through a new financial institution to be named Banco Itau BMG Consignado

S.A. (the "JV"), in which Itau Unibanco will hold a controlling stake of 70%

(seventy percent) of the total voting capital and BMG holding the remaining 30%

(thirty percent).  The JV's initial capital stock shall be R$ 1 billion, to be

subscribed by the shareholders in the aforementioned proportion.

    Itau Unibanco shall contribute to the new business its economic-financial

capacity, administrative experience and controls while BMG will contribute its

commercial and operational competence in addition to the technological platform

required for developing the JV's activities.  The JV shall share distribution

channels with BMG and shall have the right to fund 70% (seventy percent) of the

Payroll Debit Loans originating from such distribution channels.  BMG shall be

responsible for contracting directly the remaining 30% (thirty percent).

    Itau Unibanco shall be guaranteed the nomination of the majority of the

members of the Board of Directors of the JV and the right to nominate and

approve all of its officers (including the Chief Executive Officer), except the

officers responsible for the commercial, operations and collection areas, which

will be nominated by BMG and approved by Itau Unibanco.

    The following chart shows the JV's corporate structure and the contractual

flow of Payroll Debit Loans as well as the Funding Agreement to be signed

between Itau Unibanco and BMG as described in the following paragraph.

    Additionally, from now on and for the term of 5 (five) years, Itau Unibanco

shall provide part of the financial resources for BMG's Payroll Debit Loan

operation in the monthly amount of up to R$ 300 (three hundred) million.

    Itau Unibanco's payroll debit operations conducted through branches of the

bank for its customers, currently expanding strongly, shall continue operating

independently from the JV, being exclusively accounted for by Itau Unibanco.  

Nevertheless, given BMG's successful operations in the direct payroll debt loan

market, Itau Unibanco expects to achieve leadership among private sector banks

in this segment: in addition to Itau Unibanco's own operations, the JV's

portfolio is expected to reach a total volume of approximately R$ 12 (twelve)

billion over the next 2 (two) years.  Itau Unibanco will also be able to offer

banking products to a base of about 3 (three) million new customers.

    It is the intention of Itau Unibanco and BMG to finalize the Association

within a timeframe of 90 (ninety) days, subject to the compliance with certain

conditions precedent, the signing of definitive agreements and appropriate

regulatory approvals.

    The Association is not expected to have any significant impact on Itau

Unibanco's results during the current fiscal year.

    This transaction is one more step in the direction of consolidating Itau

Unibanco's strategy of operating with lower risk, lower spread assets with an

attractive return.  With this transaction, Itau Unibanco takes the opportunity

to reiterate its commitment to the Brazilian market and to the creation of

long-term value for its shareholders.

    Sao Paulo-SP, July 10, 2012.

    ALFREDO EGYDIO SETUBAL

    Investor Relations Officer

    Contact:

    Geraldo Soares

    Phone: +55-11-2744-1549

    Email: investor.relations@itau.com.br

    SOURCE: Itau Unibanco Holding S.A.